姚从刚：先息后本，蜜糖 or 砒霜？

有些客户对“先息后本”情有独钟：只要先息后本，没有先息后本不要……有句话叫“彼之蜜糖，汝之砒霜”！本文从六个方面全面剖析“先息后本”，跟大家说说真心话！

一、为什么很多客户总想要先息后本？

很多客户在要求先息后本时，并未分析自己的需求，未理解先息后本真正用途，也未考虑先息后本是否合适，甚至是否会就此把自己托入泥潭？这部分客户要先息后本，主要有两个原因：

第一，部分客户为了图每月只用还利息，不用还本金，还款金额少，从而每月还款压力小！（但想好到期怎么一次性归还全部本金了吗？）

第二，部分客户误以为“先息后本”利息更少，更便宜；而等本还款在他们意识里利息更高；（这可真是一个莫大的误解）因为从一开始就没想好到期后如何归还本金！最后还不上就不意外了！这完全就是自我挖坑！

二、为什么有些业务经理鼓吹先息后本？

有些业务经理鼓吹先息后本，并非全是为客户考虑，而有着深层的自我考虑：

第一，迎合上述那部分客户的“不适当需求”，以有利于更好的成交；

第二，待到最后一次性归还全部本金时，大多数都会无力归还，这时只能再去“借新还旧”，这时客户经理便有机会再出场……

三、为什么市面上普通个贷少有先息后本？

主要原因正在于：先息后本，最后归本时极易崩盘，风险相对等本更高！所以普通个人贷款，尤其是信用类贷款，极少有先息后本！

虽有少量先息后本的个贷产品，但也有以下特点：a.一是要求较高（优质单位、高额公积金、征信良好等）b.二是额度较低（一般上限20万）c.三是期限较短（一般最长1年）。银行做这些设计，是为在满足部分客户先息后本需求的同时，最大限度防控风险！

四、有哪些先息后本的产品？

目前市面上支持先息后本的产品种类主要有：

a.房产抵押贷款：虽有10年甚至更长期限，但一般都需按约定期限归还一定比例的本金，比如每年归本5%

b.企业纳税贷：一般最长1年期，到期归本后，银行再根据企业经营情况及申请人征信情况，决定是否继续授信。

五、先息后本适合什么样的需求？

上面说了那么多先息后本，并不是说先息后本一无是处，有弊无利！之前就讲过，贷款的各种还款方式之间，并不存在好坏之分，只有适合与否。每一种还款方式都有其优点缺点，都有其对应的客户群体与业务场景。

先息后本适合什么客户？适合什么需求场景呢？首先，先息后本更适合有较稳定现金流的企业；其次，从使用场景来说，先息后本更适合扩大经营，且一年内可投产见效；最后，一定要有第二还款来源——如果到期企业原计划的回款回不来呢？如果新的投资失败呢？所以一开始就要有备选考虑！

六、先息后本，蜜糖 or 砒霜？

先息后本的客户，一开始是挺爽，每个月还点利息很轻松，最后到期要归本时才突然惊醒——原来本金一分钱都没还，一下子慌了神，不得不想办法借新还旧。先息后本在一年后一次性归本时，很多人包括一些企业都是压力山大。一旦衔接不上，资金链断裂，就此陷入泥潭，难以脱身。这样的情形太多了......等额本息/等额本金，却可以约束借款人每月归还一点本金，不至于到最后一刻被庞大的本金压垮。所以，大部分贷款需求并不适合先息后本；先息后本，也并不是普渡众生的还款方式！建议大家对各种还款方式正确认识、合理选择！